장단기금리역전 1 장단기 금리 역전, 경기침체 신호는 어떻게 읽을까? (수익률곡선, 금리역전, 경기침체) 장단기 금리 역전은 경제 뉴스에서 경기침체 신호로 자주 등장합니다. 저도 처음에는 ‘2년물 금리가 10년물보다 높아지면 침체가 온다’는 공식처럼 외웠습니다. 하지만 자료를 비교하면서 중요한 것은 역전 여부 하나가 아니라 어떤 만기의 금리차를 보는지, 왜 단기와 장기 금리가 달라졌는지, 다른 경기지표와 함께 어떤 의미를 갖는지를 구분하는 것이라고 이해하게 됐습니다.2026년 9월 22일 FRED 기준 10년물-2년물 스프레드는 +0.25%포인트, 10년물-3개월물 스프레드는 +0.80%포인트였습니다. 이날 기준 두 대표 스프레드는 모두 양수였습니다. 이번 글에서는 수익률곡선의 구조, 금리역전이 발생하는 이유, 경기침체 신호로서 어디까지 해석할 수 있는지를 정리합니다. 수익률곡선은 장단기 금리 차이를 어떻게.. 2026. 9. 24. 이전 1 다음
